Året 2023 kryper in. Med optimering av epidemisk förebyggande och kontrollpolitik kommer styrkan i åtgärder att stabilisera tillväxten och den låga baseffekten, flera forskningsinstitutioner förutspår att Kinas BNP-tillväxt från år till år kommer att återhämta sig betydligt i år. Som en pelarindustri i den nationella ekonomin kopplar den kemiska industrin olika resurser och energi uppströms, medan nedströms är direkt relaterad till folkets dagliga nödvändigheter. År 2023 bör den kemiska industrin överväga både lagringscykelfluktuationer och spårbyte, så vilka områden kommer att bli den starkaste kapitalet Tuyere? För att tillfredsställa läsarna kommer petroleum och kemiska investeringsstrategier för värdepappersföretag som Huaxin Securities, New Century Securities, Changjiang Securities och China Merchants Securities att bli helt sorterade.
Den senaste konferensen för centrala ekonomiska arbeten uppgav tydligt att ansträngningarna bör göras för att utöka den inhemska efterfrågan, och den senaste justeringen av den epidemiska kontrollpolitiken har påskyndat återhämtningen av den inhemska konsumentmarknaden. Under den omfattande förväntan tror ett antal mäklare att: 2023 förväntas efterfrågan på vissa kemiska produkter återhämta tillväxten, och den nya kemiska materialplattan som är involverad i uppgraderingen av ny energi, energilagring, halvledare och militärindustri kommer fortfarande att vara upprätthålla ett högt företag. Bland dem är halvledarmaterial, fotovoltaiska material, litiummaterial och så vidare särskilt värda investerarnas uppmärksamhet.
Halvledarmaterial: Dra fördel av inhemsk substitution för att påskynda framstegen
År 2022, på grund av den globala ekonomiska miljön och branschens välståndscykelfluktuationer och den upprepade effekten av epidemin, mötte hela elektronikindustrin ett visst driftstryck. Men i allmänhet växer Kinas halvledarindustri fortfarande.
Guoxin Securities Research Report påpekade att lokaliseringsgraden för halvledarmaterial i mitt land endast var cirka 10%2021, och den blev missgynnad när det gäller kategorinikhet och konkurrenskraft. Men på lång sikt kommer mitt lands integrerade kretsindustri att gå in på vägen för oberoende innovation. Det förväntas att inhemska material och utrustning kan få fler resurser och möjligheter, och den inhemska alternativa cykeln förväntas förkorta.
Under de senaste åren har efterfrågan på halvledaransökningar och konsumentmarknader ökat stadigt. År 2021 nådde den globala halvledarförsäljningen 555,9 miljarder dollar, en ökning med 45,5 miljarder US -dollar under 2020; Det förväntas fortsätta växa 2022, och halvledarförsäljningen kommer att nå 601,4 miljarder dollar. Det finns många typer av halvledarmaterial, och de tre bästa på marknadsandelen är kiselskivor, gaser och lättgjutning. Dessutom är marknadsandelen för poleringsvätska och poleringskuddar, lithografimeagens, litografi, våta kemikalier och sputteringsmål 7,2%, 6,9%, 6,1%, 4,0%respektive 3,0%.
Guangfa Securities Research Report anser att det är en vanligare modell för kemiska företag att klippa in i området för halvledarmaterial (elektroniska kemikalier) genom endogen forskning och utvecklings- eller förlängningsfusioner och förvärv är en mer vanlig modell för kemiska företag att söka omvandling under de senaste åren. Medan framgångsrika omvandlingsföretag kan få högre marknadsvärderingar samtidigt som vi får en snabbare industri, har vi inlett en våg av dubbel tillväxt. I vågen av snabb utveckling av den inhemska halvledarindustrin inledde relaterade materialföretag också en bra möjlighet för inhemsk ersättning. Vissa företag med stark FoU -styrka och framgångsrika kundnivåer, och framgångsrik produktomvandling och uppgradering förväntas dela den snabba utvecklingen av halvledarindustrin.
Ping En värdepappersforskning rapporterar att det finns många faktorer som ”kiselcykel” och makroekonomiska cykler, och halvledarindustrin förväntas vara utifrån 2023.
Den västra värdepappersforskningsrapporten anser att ökningen av USA: s exportkontroll kommer att påskynda det inhemska alternativet för halvledarmaterial. De är optimistiska när det gäller halvledarmaterial, komponenter och relaterad utrustning och kiselkarbidmarknad.
Photovoltaic Material: Tio miljarder Marknaden Poe väntar på att bryta igenom
År 2022, under främjandet av mitt lands politik, ökade antalet nya installationer i den inhemska fotovoltaiska industrin avsevärt, och efterfrågan på fotovoltaisk limfilm ökade också.
Fotovoltaiska limfilm råvaror är uppdelade i två typer: eten -etylacetatsamhälle (EVA) och polyolefinelastomer (POE). EVA, som det nuvarande mainstream råmaterialet i fotovoltaisk limfilm, har en hög grad av importberoende och har ett stort utrymme för lokalisering i framtiden. Samtidigt förväntas det att efterfrågan på EVA inom fotovoltaisk limfilm i mitt land 2025 kan nå upp till 45,05%.
En annan mainstream råmaterial POE kan appliceras på fotovoltaiska, bilar, kablar, skummande, hushållsapparater och andra fält. För närvarande har fotovoltaisk förpackningslimfilm blivit det största applikationsområdet för Poe. Enligt ”China Photovoltaic Industry Development Road Map (2021 upplagan)” har marknadsandelen inhemsk PoE -limfilm och skumpolyeten (EPE) limfilm 2021 ökat till 23,1%. Under de senaste åren, med den kontinuerliga ökningen av produktionen av fotovoltaiska komponenter i mitt land och den kontinuerliga penetrationen av Poe i fotovoltaisk limfilm, har den inhemska Poe -efterfrågan stadigt ökat.
Eftersom POE -produktionsprocessen har höga hinder har de inhemska företagen emellertid inte POE: s kapacitet, och all POE -konsumtion i mitt land förlitar sig på import. Sedan 2017 har inhemska företag successivt utvecklat POE -produkter. Wanhua Chemical, Oriental Shenghong, Rongsheng Petrochemical, Satellite Chemistry och andra privata företag förväntas uppnå inhemsk ersättning av POE i framtiden.
Litiumbatterimaterial: Sändningar av de fyra huvudmaterialet har ökat ytterligare
År 2022 förblev Kinas nya energifordon och lagring av litiumbatterilagring högt och driver transporterna av litiumbatterimaterial för att öka avsevärt. Enligt China Automobile Association -uppgifterna, från januari till november 2022, slutförde produktionen och försäljningen av inhemska nya energifordon 6.253 miljoner respektive 6.067 miljoner, en genomsnittlig år -årig ökning och marknadsandelen nådde 25%.
High-Tech Industry Research Institute (GGII) förväntas sälja mer än 6,7 miljoner inhemska försäljning av nya energifordon 2022; Det förväntas att Kinas nya energifordonsmarknad kommer att överstiga 9 miljoner 2023. 2022 förväntas tillväxttakten Kinas litiumbatterier överstiga 100%, tillväxttakten för kraftbatteriförändringar förväntas överstiga 110%och tillväxttakten av energilagring Litiumbatterisändningar överstiger 150%. Den betydande tillväxten av litiumbatterisändningar har drivit de fyra huvudmaterialet med positivt, negativt membran, elektrolyt och andra litiumbatterimaterial såsom litiumhexfluorofosfat och kopparfolie i varierande grad.
Data visar att under första halvåret av 2022 levererade China Litium elektroniska material 770 000 ton, en ökning med 62%år -år; Sändningar av negativa elektrodmaterial var 540 000 ton, en ökning med 68%år -år; 55%; Elektrolyttransporter var 330 000 ton, en ökning med 63%år -år. Sammantaget, 2022, förblev de övergripande transporterna av de fyra stora litiumbatterierna i Kina tillväxttrenden.
GGII förutspår att den inhemska litiumbatterimarknaden kommer att överstiga 1TWh 2023. Bland dem förväntas kraftbatterisändningar överstiga 800 gwh, och energilagringsbatteriförändringar kommer att överstiga 180 gWh, vilket kommer att driva de totala transporterna av de fyra stora litiumbatterierna för att ytterligare öka den ytterligare öka den ökade batteriet .
Även om priserna på litiummalm och litiumsalt sjönk i december 2022. I mäklarnas ögon beror detta emellertid främst på off -season -effekten, och "böjningspunkten" för litiumpriserna har inte kommit.
Huaxi Securities anser att fluktuationen av priset på litiumsalt är den normala fluktuationen i branschens högsäsong, inte en "böjningspunkt". Shen Wanhongyuan Securities också tror att med den ytterligare utgivningen av råvaruproduktionskapaciteten 2023 kommer trenden för vinsten i litiumbatteriindustrins kedja att fortsätta från topp till botten. Zhejiang Business Securities anser att den marginella bekännelsen av litiumresurser är större än vad som krävs under andra halvåret 2023.
Posttid: jan-10-2023